导 论
第1章 金融危机
危机的起源 / 5
次级借贷 / 5
政府资助企业 / 6
流动性危机与美联储的反应 / 7
流动性的供应与金融市场的稳定 / 10
紧急经济稳定法案 / 11
效果 / 12
第2章 资本市场的金融工具
资本市场 / 13
金融工具 / 16
代理人的角色演变 / 22
第3章 金融工具的使用
目标导向型投资 / 25
实现投资目标 / 28
风险管理 / 31
第4章 证券监管
监管概述 / 33
附录A 股票、债券、投资契约一览表 / 56
附录B 衍生品监管 / 57
第5章 理解利率和经济
联邦储备 / 59
美联储在国内资本市场中的作用 / 64
经济指标和利率 / 68
联邦公开市场委员会的作用 / 73
附录A FOMC会议纪要 / 79
附录B 常见问题：抵押贷款支持证券购买计划 / 87
第6章 资产估值
利率在资产估值中的运用 / 90
收益率曲线 / 91
第7章 美国国债
目标和意图 / 95
美国国债的描述 / 97
债券拍卖及其对价格的影响 / 99
利率 / 102
本息可剥离式债券 / 103
第8章 债务证券
描述 / 107
债券评级机构 / 109
固定收益证券的特殊类型 / 110
豁免证券法登记 / 114
第9章 衍生工具
介绍 / 118
转移风险 / 121
衍生工具的类型 / 123
第10章 互换的类型
“传统”利率互换 / 130
货币互换 / 132
违约互换 / 133
第11章 衍生品监管
衍生品监管 / 142
商品期货交易委员会（CFTC） / 142
监管背景 / 143
监管机构 / 153
交易所 / 156
附录A 案例研究：股票、债券、投资契约一览表 / 160
附录B 案例研究：商品期货交易委员会诉瑟琳娜 / 162
附录C 商品期货交易委员会框架 / 163
第12章 受托义务的风险管理
风险控制 / 164
操作风险管理 / 169
行政保护 / 175
第13章 法律问题
联邦证券法 / 179
普通法律理论 / 182
州立蓝天法 / 187
关于特定衍生工具的法律诉讼问题 / 188
仲裁 / 194
第14章 合适性
合适性学说 / 195
股权和股权衍生品 / 198
商品标的衍生品/金融期货和期权 / 203
互换 / 205
抵押贷款支持证券和次级贷款危机 / 206
附录 A / 208
第15章 期权
期权的特征 / 212
期权如何运作 / 213
布莱克-斯科尔斯期权定价模型（The Black-Scholes Model）和期权定价 / 216
德尔塔对冲 / 218
期权策略 / 221
第16章 结构化产品
结构化产品的产生 / 223
历史案例：厄兰格“棉花”债券 / 224
现代案例：奥兰治县结构化票据 / 226
涉及的风险 / 228
区间型票据 / 230
附录 监管资产评估计划：设计与实施
介绍与实施摘要 / 232
项目设计 / 233
监管审查和评估 / 240
鄂公网安备 42010302001612号 